双喜临门！财湘证券曲线登陆A股 拟通过上市公司

原标题：双喜临门！财湘证券曲线登陆A股，拟通过上市公司定增实现增资

摘要 【双喜临门！财湘证券曲线登陆A股 拟通过上市公司定增实现增资】近日，哈尔滨高科技(集团)股份有限公司(下称“哈高科”)发布公告称，公司关于发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易事项获得中国证监会审核通过。（国际金融报）

　　财湘证券通过并购重组方式曲线上市，A股上市券商有望扩容至39家。

　　近日，哈尔滨高科技(集团)股份有限公司(下称“哈高科”)发布公告称，公司关于发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易事项获得中国证监会审核通过。这意味着自2019年6月宣布以来，哈高科收购财湘证券99.7273%股份事项有了实质性的新进展，财湘证券曲线登陆上交所获批，将成为A股第39家上市券商。此外，哈高科拟定增募资，用于财湘证券增资。

　　财湘证券“曲线上市”

　　《国际金融报》记者查询哈高科的报告书获悉，哈高科拟通过发行股份的方式购买交易对方新湖控股、国网英大、新湖中宝等16位股东持有的湘财证券99.7273%股份，交易金额达106.08亿元。

　　同时，上市公司拟向不超过35名特定对象非公开发行股票募集配套资金。本次发行股份募集配套资金的发行数量不超过本次发行前公司股本总额的30%，募集资金拟用于增资湘财证券、支付本次交易各中介机构费用及交易税费。换句话说，财湘证券通过并购重组方式登陆A股，并将以上市公司定增方式募资达到增资目标。

　　通过本次资产重组，哈高科和财湘证券双双“获益”。将行业前景良好、盈利能力较强的优质金融资产注入上市公司，提升上市公司盈利能力，实现业务转型升级，有利于上市公司未来的可持续发展。一方面，哈高科将重点围绕证券服务业，抢抓机遇推进证券业务快速健康发展；另一方面，湘财证券进入上市公司体系，将有助于湘财证券夯实传统优势业务基础，同时拓宽融资渠道，增强净资本实力，持续提升专业服务能力，增强盈利能力和抗风险能力，促进证券业务可持续健康发展。

　　融资需求十分迫切

　　财湘证券成立于1996年8月，2014年在新三板挂牌交易。自2018年6月12日起，从新三板摘牌。湘财证券终止挂牌前三个月最高市值为114.91亿元，最低市值为110.86亿元，平均市值为113.18亿元，本次交易估值为106.37亿元。

　　财报显示，湘财证券2019年营收13.6亿元，同比上涨37.65%；净利润3.89亿元，同比增加439.66%。从中国证券业协会公示的102家券商2019年业绩排名来看，湘财证券营收和净利润分别排名第65位和55位，处于中游。

　　报告书也提及，在当前金融供给侧改革的大背景下，传统业务的转型和创新业务的深化发展都急需资本规模强有力的支持。从当前券商业务创新的趋势来看，大多数券商业务对资本规模都提出了较高要求，券商资本实力在很大程度上影响其业务尤其是资本中介型业务的规模，各类券商业务的风险管理工作同样需要资本实力作为强大的后盾。

　　湘财证券急需拓宽融资渠道，提升资本实力，优化业务结构，抓住直接投资、融资融券、互联网金融等创新发展机遇，提升市场竞争力，提高盈利水平。本次交易完成后，上市公司平台将极大地拓宽湘财证券的融资渠道，并提升其融资能力。